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0.77台の攻防、それは静かなる嵐の予兆
おはようございます、フィッシュです。🐟
東京市場が幕を開け、さてさて、今日のUSD/CHF（ドルスイ）は0.7757付近で非常に「冷たい」動きを見せていますね。昨晩の海外市場では、ドル円が混乱を一度収束させ、買い戻しの動きを見せましたが、このスイスフランという通貨は一筋縄ではいきません。
多くの経験を積んだトレーダーの皆様ならお気づきかと思いますが、ドル円が「底を打った感」を出している時こそ、対スイスでのドル買いには慎重さが求められます。スイスフランは「安全資産」としての顔だけでなく、ユーロ圏の経済不安を敏感に吸い込む性質があります。現在の価格帯は、チャートパターン上では「オーバーシュートの瀬戸際」に見えるんですよね。
今日は、この「安すぎる」という感覚が引き起こす罠について、少し掘り下げてみましょう。
フィッシュのチャート分析：USD/CHFの現在地
現在のUSD/CHFは、週足レベルでの強力なサポートエリアに足を踏み入れています。
フィッシュのひとことチェック：
「0.7750を実体で割り込むか、それともエラ呼吸を整えて反発するか。今の形は、リバウンドを狙ったロング勢の損切りを巻き込む『ベアトラップ』の匂いがプンプンします。スイスい（スイスイ）とは上昇させてくれない局面ですね。」
相場を動かす3つの深層要因
- ドル円の「偽りの安定」
昨日のドル円の買い戻しは、あくまで急落後の自律反発の域を出ていません。USD/CHFがこれに追随しきれていないのは、依然として欧州発の地政学リスクを市場が完全に消化しきれていない証拠です。 - SNB（スイス中銀）の沈黙という不気味さ
この水準までフラン高が進むと、常に介入の影がチラつきます。しかし、現在のインフレ環境下では、かつてのような「無制限介入」は期待薄。当局の出方を伺う大口の売り圧力が、上値を重くしています。 - 金利差と実需の乖離
米ドルの金利優位性は依然としてあるものの、スイスフランの実需（キャッシュ逃避）がそれを上回っています。テクニカルな反発を期待する前に、需給のバランスが崩れていることを認識すべきです。
⚠️ ボラティリティ・ワーニング
本日は特に大きな米経済指標の発表はありませんが、明日にかけての米GDP改定値やPCEデフレーターを控えた「ポジション調整の嵐」に警戒が必要です。特にUSD/CHFは流動性が低下した瞬間にスプレッドが拡大し、ストップロスを狩りに来る動きがよく見られます。
【Technical Indicator Spotlight】RSIでエントリータイミングを極める
さて、今日は「RSI（相対力指数）」について、少しマニアックな視点をお話しします。
多くの人は「30以下で買い、70以上で売り」と考えがちですが、USD/CHFのようなトレンドが強固な通貨ペアでそれをやると、文字通り「焼かれます」。
私が注目するのは「RSIのフェイラースイング（Failure Swing）」です。
例えば、価格が安値を更新しているのに、RSIが30付近で安値を切り上げ、さらに直近の山（RSIのピーク）を上抜けた瞬間。これこそが、ダイバージェンスよりも強力な「トレンド転換の初動」のサインとなります。
今の0.7757付近で、RSIがただ低いからと買うのではなく、この「形」が出るまで待てるかどうかが、プロとアマの境界線ですよね。
堅実な資産運用のために：DMM FX
厳しい相場環境で生き残るためには、スペックの高い環境が不可欠です。
特にUSD/CHFのような、時にスプレッドが荒れるペアを扱うなら、国内屈指の安定感を誇るDMM FXは外せません。
- 業界最狭水準のスプレッド（無駄なコストを徹底排除）
- アプリの操作性が非常に高く、急な相場変動にも即座に対応可能
- 24時間LINEサポートという安心感
- 新規口座開設で最大50万円のキャッシュバック
経験豊富な皆様なら、数ピップスの差が長期的な収益にどれほど影響するか、すでにご存知のはずです。
終わりに
市場は常に、私たちの「慢心」をエサにしています。0.77台という歴史的水準に惑わされず、まずは生き残るためのロット管理を徹底しましょう。ビットコインが再び高値圏で不安定な動きを見せていることも、リスクオフの火種として頭の片隅に置いておくのが賢明です。
💡 今日の格言
「優れたトレーダーは、いくら稼げるかではなく、いくら失わずに済むかを考えている。」
今日も一日、冷静にUSD/CHFの波に乗っていきましょう！フィッシュでした。🐟
📈 Market Chart